Il migliore piccolo

Questi fondi comuni di investimento ed ETF si concentrano su azioni di piccole società e guadagnano il rating Morningstar Medaglia d'Oro.

Gli investitori gravitano attorno ai titoli delle piccole imprese per un paio di ragioni. Alcuni vogliono una dose di piccole società nei loro portafogli per completare la loro esposizione ai titoli delle grandi società che dominano il mercato.

Altri investitori potrebbero voler orientare i propri portafogli verso le small cap dopo un periodo di sovraperformance delle large cap, come abbiamo sperimentato di recente. Finora nel 2023 l’indice Morningstar US Large Cap ha reso più del doppio dell’indice Morningstar US Small Cap e i titoli delle grandi società hanno superato quelli delle piccole società negli ultimi tre, cinque e dieci anni. , pure.

Prima di aggiungere un fondo azionario per piccole società al tuo mix di portafoglio, assicurati di non avere già molta esposizione alle azioni di piccole società attraverso i fondi che possiedi; La funzione Portfolio X-Ray di Morningstar Investor può aiutarti a determinare l'attuale quota azionaria a piccola capitalizzazione del tuo portafoglio. Sebbene non esista una “giusta” allocazione nei titoli di piccole società, meno del 10% della capitalizzazione del mercato azionario statunitense è in piccole società, osserva Amy Arnott, portfolio strategist di Morningstar. Ciò suggerisce che i fondi a piccola capitalizzazione dovrebbero svolgere un ruolo piuttosto limitato in un portafoglio di investimenti.

Se ritieni che il tuo portafoglio sia più leggero di azioni di piccole società di quanto desideri, puoi rivolgerti alla nostra lista dei migliori fondi comuni di investimento a piccola capitalizzazione e fondi negoziati in borsa per idee su cui indagare ulteriormente.

Questi ETF e fondi comuni di investimento rientrano tutti in una delle categorie Morningstar a bassa capitalizzazione degli Stati Uniti e hanno almeno una classe di azioni che ha ottenuto il nostro massimo rating Morningstar Medalist Gold con una copertura degli analisti del 100% al 25 agosto 2023.

Troverai sia fondi passivi che fondi attivi nel nostro elenco dei migliori fondi per piccole imprese. Le strategie passive hanno diversi vantaggi. Il primo, ovviamente, è il vantaggio in termini di costi: tutti i nostri fondi indicizzati con rating Gold presentano rapporti di spesa inferiori alla media, il che offre loro un ostacolo inferiore da superare per generare rendimenti. Inoltre, i fondi indicizzati tendono ad essere più efficienti dal punto di vista fiscale rispetto ai fondi attivi, il che rappresenta un vantaggio per gli investitori in conti imponibili. Infine, i fondi indicizzati sono meno minacciati dalla crescita patrimoniale rispetto ai fondi attivi.

Detto questo, la parte del mercato a piccola capitalizzazione è un’area in cui alcuni gestori attivi sono stati in grado di aggiungere valore rispetto ai rispettivi indici. Ma gli investitori che stanno prendendo in considerazione i fondi attivi, prendano nota: fondi attivi che si concentrano su parti meno liquide del mercato, come lo spazio a piccola capitalizzazione, a volte vicino a nuovi investitori. Perché? La capacità è fondamentale affinché molti fondi a piccola capitalizzazione mantengano i propri approcci. Pertanto, i migliori fondi a piccola capitalizzazione possono chiudere o limitare in altro modo i nuovi investimenti occasionalmente per mantenere intatta la loro attenzione. Puoi scoprire se un fondo sta limitando i nuovi investimenti dando un'occhiata al suo rapporto su Morningstar.com; controlla il punto dati dello stato nella pagina delle quotazioni di un fondo.

Alcuni dei nomi presenti nella nostra lista dei migliori fondi a piccola capitalizzazione investono rigorosamente in titoli growth, altri preferiscono titoli value e altri ancora fondono i due. Consulta il rapporto degli analisti di un fondo per saperne di più sulla sua strategia.

Dato il loro elevato rating Morningstar Medalist, prevediamo che i fondi comuni di investimento azionario a piccola capitalizzazione e gli ETF di prim'ordine presenti nel nostro elenco sovraperformeranno nell'arco di un intero ciclo di mercato.

Detto questo, gli investitori potrebbero voler espandere la loro ricerca di fondi a piccola capitalizzazione oltre questo elenco, utilizzando parametri che per loro sono importanti. Ecco solo due ulteriori modi per trovare ETF e fondi comuni di investimento per piccole imprese su cui indagare ulteriormente.

L'autore o gli autori non possiedono azioni dei titoli menzionati in questo articolo. Scopri le politiche editoriali di Morningstar.